どのような要因がキャッシュフローのレベルとリスクに影響を与えますか？

中小企業が失敗する主な理由は不十分な資本です。 事業主は、貧困国ではローンの取得や売上げの落ち込みが難しいと指摘することができますが、その他のさまざまな要因がキャッシュフローに影響を及ぼします。 キャッシュフローの減少は、しばしば効果のない管理の兆候です。 それ以外の場合は、キャッシュフロー計算書を見直して現金の需要について予測することを怠ることによって生じる可能性があります。 これらおよびその他の要因は、キャッシュフローのレベルとリスクの両方に影響を与えます。

キャッシュフロー定義

キャッシュフローとは、現金および現金同等物があなたのビジネスに出入りすることです。 会社の損益計算書には売上、費用、および利益が表示されていますが、キャッシュフロー計算書には営業活動、投資活動および財務活動によるキャッシュフローが表示されています。 あなたの会社による純損失はあなたの会社がそのコストをまかなうのに十分な売上を生み出さなかったことを意味するので現金を使い果たします。

マネージャーの決定 - 運用

キャッシュフローに影響を与える主な要因は、会社の経営陣が下す戦略的かつ継続的な決定です。 これらには、業務上の決定および管理、あるいはその欠如が含まれます。 たとえば、顧客が30日以内に支払うことを要求するマネージャ主導のポリシーはキャッシュフローを使い果たす可能性がありますが、預金または前払いを要求するポリシーはそれを増やすことができます。

マネージャーの決定 - 投資/資金調達

キャッシュフローも投資と財務に左右されるため、これらの分野を含む決定はあなたの会社の立場に影響を与えます。 投資の決定はあなたの会社の資産を含みます。 不動産または大型で高価な機械の購入および保有を決定すると、会社の短期または中期のキャッシュフローが大幅に減少する可能性があります。 投資決定はまた、資産の取得資金を調達するために会社が行う資金決定によって間接的に現金に影響を与えます。

資金調達のリスク/投資判断

エクイティの使用は、会社の現金に対してはそれほど危険ではありませんが、入手が困難な場合があります。 債務を返済しなければならないため、債務を使用するとキャッシュフローが危険になる可能性があります。 短期借入金は、長期借入金よりもリスクが高くなります。短期借入金では、会社がどこかから直ちに現金を取得する必要があるためです。 長期借入金により、会社はさまざまな選択肢を検討することができます。

外部環境 - 市場

あなたの会社の事業環境もまた重要な役割を果たしています。 中小企業でも、資本市場での活動はキャッシュフローの投資と資金調達に影響を与えます。 公的企業に対して貸付が制限されている場合、それは通常、債務の選択肢が少ない中小企業に対してより制限されています。 大手のプライベートエクイティ会社が自社の株式を公開できない場合、小規模の会社は、指定期間内に売却できない可能性がある投資ステークスの取得には慎重になる可能性があります。

外部環境 - 産業/経済

産業と経済の出来事もすべてのキャッシュフローに影響を与えます。 たとえば、あなたの会社が航空宇宙業界にあり、その業界が著しい低迷を経験している場合、売上を伸ばすためにより多くの努力が必要となるため、売上が減少するか、または売上関連費用が増加する可能性があります。 どちらも営業キャッシュフローの減少につながります。 顧客が失敗していると、リスクが高まります。 あなたの自治体が経済的な出来事として倒産した場合、あなたの会社のすべてのキャッシュフローが影響を受ける可能性があります。