リスク運転資本戦略の例

リスク管理と効果的な運転資金の開発は、中小企業の経営者が直面している重要な課題です。 運転資本は、会社の流動資産の合計で構成されています。 現金の構成要素は通常、事業から発生した現金と売上からの受取債権からなる。 たいていの場合、在庫は流動資産の主な非現金要素です。 中小企業の経営者は、財政的義務を果たし、会社の日常業務に資金を供給するのに十分な運転資金が利用可能であることを確認しなければなりません。 業種の種類は、企業の運転資金のニーズに影響を与えます。 例えば、製造業企業は通常、サービス業よりも運転資金の需要が高い。 季節性の高い産業では、オフシーズンにはより低いレベルの運転資金が必要であり、ピークシーズンにはより高いレベルの運転資金が必要となる可能性があります。

営業からの現金

事業の種類によっては、運転資金のニーズを満たすために事業からの現金を使用することが、安全で効果的な戦略になる可能性があります。 余剰現金のある会社はまた、在庫または備品に提供される予期せぬ割引の機会を利用することができます。 運転資金需要のために追加の資金を借りなければならない会社は、十分な現金残高と強力なキャッシュフローを持っていれば、より簡単にクレジットを取得できます。 貸し手は、強い現金残高とキャッシュフローを持つ企業をリスクの低い借り手と見なしています。

販売と在庫

企業はクレジットで顧客に製品を販売することがよくありますが、購入割引を提供することで顧客が購入に対する支払いを迅速に行うインセンティブを提供します。 多くの企業は、「ジャストインタイム」在庫管理戦略も使用しています。 「ジャストインタイム」モデルでは、顧客が注文するときに生産が行われ、これらの注文を満たすために製品を生産するために必要なときにだけ材料の購入が行われます。 これにより、会社が余剰運転資金を在庫に固定することを防ぎます。 保有する在庫の量を減らすことで、特に企業の製品が陳腐化する傾向がある場合は、リスクも軽減されます。 ただし、無駄のない在庫は、予期しない不足や出荷の遅れに対する会社の脆弱性を増大させます。

資金調達

集中的な運転資金を必要とする会社は、多くの場合、銀行の与信枠または中小企業管理ローンなどの債務を使用して事業活動を資金調達しなければなりません。 経済が好調な時期には、貸し手の基準は緩やかになる傾向があります。 しかし、困難な時期には、規格は非常に厳格になる可能性があります。 運転資金のためのローンを取得しようとしている中小企業の所有者は、ローンの担保として個人資産を誓約する必要があります。 貸し手が貸し付けをした後でも、ローン条件により、担保の市場価値を定期的に評価することができます。 時価が下落した場合、貸し手は借り手に追加の現金または担保の差し入れを要求することができます。 スモールビジネス協会には、資金調達や運転資金に関する決定を支援するためのカウンセリングを支援するプログラムがあります。 このカウンセリングは、企業がローンの不履行を招くリスクを減らすことができます。

個人用リソース

中小企業の所有者は、運転資金需要に資金を供給するために、クレジットカードやホームエクイティラインなどの個人リソースを頻繁に使用します。 クレジットカードを使って簡単にお金にアクセスできることは魅力的ですが、金利は通常他の種類のローンよりも高くなります。 住宅担保ローンから利用可能な金額は、不動産市場の状況によって異なります。 家族や友人からの融資は、多くの場合、中小企業の運転資金の資金源になります。